Risque Vers le ratio de rendement Définition et explication de la négociation

Le ratio risque / rendement est utilisé pour évaluer le potentiel de profit d'une transaction par rapport à son potentiel de perte. Afin d'atteindre le risque / la récompense d'un échange, le potentiel de risque et de profit d'un trade doit être défini par le trader. Le risque est déterminé à l'aide d'un ordre stop, où le risque est la différence de prix entre le point d'entrée de l'opération et l'ordre stop. Un objectif de profit est utilisé pour établir un point de sortie si le trade évolue favorablement.

Le bénéfice potentiel pour le commerce est la différence de prix entre l'objectif de profit et le prix d'entrée.

Si un commerçant achète un stock à 25 $. 60, place un stop loss à 25 $. 50 et un objectif de profit à 25 $. 85, alors le risque sur le commerce est de 0 $. 10 (25, 60 $ - 25, 50 $) et le potentiel de profit est de 0 $. 25 (25, 85, 25, 60 dollars).

Le risque est ensuite comparé au profit pour créer le ratio: risque / récompense = 0 $. 10/0 $. 25 = 0. 4

Si le ratio est supérieur à 1. 0, cela signifie que le risque est supérieur au profit potentiel sur le trade. Si le ratio est inférieur à 1. 0, le potentiel de profit est supérieur au risque.

Creuser plus loin dans le ratio risque / rendement

Dans l'isolement, il semble que les faibles risques / ratios de 0, 1 ou 0, 2 seraient meilleurs, mais ce n'est pas nécessairement le cas. Les traders doivent également considérer les chances que leur objectif de profit soit atteint avant leur stop loss. Vous pouvez rendre tout commerce attrayant en mettant votre objectif de profit très loin du point d'entrée, mais à quelle fréquence le marché atteindra-t-il cette cible élevée avant d'atteindre le niveau de perte d'arrêt beaucoup plus proche?

Par conséquent, il y a un équilibre entre les transactions qui offrent plus de profits que de risques, mais où le trade a encore une chance raisonnable d'atteindre la cible avant la perte de stop. Pour la plupart des day traders, les ratios risque / rendement se situent généralement entre 1. 0 et 0. 25, bien qu'il y ait des exceptions. Les day traders, swing traders, et les investisseurs devraient éviter les trades dont le potentiel de profit est inférieur à ce qu'ils mettent en péril (risque / récompense supérieur à 1. 0).

Il y a suffisamment d'opportunités favorables disponibles qu'il y a peu de raisons de prendre plus de risques pour moins de profits.

Lors de l'établissement du rapport risque / récompense pour un échange, placez le stop loss à un endroit logique du graphique en fonction de votre stratégie, puis placez un objectif de bénéfice logique en fonction de votre stratégie / analyse. Ces niveaux ne devraient pas être choisis au hasard. Lorsque les cibles de perte d'arrêt et de profit sont établies, seulement ensuite évaluer le risque / la récompense du commerce et décider si le commerce vaut la peine d'être pris. Une erreur fréquente est que les traders ont un certain ratio risque / récompense en tête (par exemple, ils veulent seulement risquer 0, 05 et essayer de faire 0 $.20) et ainsi vous entrez juste n'importe où et placez un stop loss $ 0. 05 loin et un objectif de profit $ 0. 20 loin. Cela peut parfois fonctionner, mais ce n'est pas un moyen idéal de faire du commerce.

Pour négocier efficacement, vous disposez d'un plan de trading qui vous indique exactement quand et où vous entrez dans une transaction, et comment, pourquoi et où vous placerez vos niveaux de stop loss et vos objectifs dans différentes conditions de marché. Ensuite, avoir une règle qui stipule que vous ne prenez que des métiers qui produisent un ratio risque / récompense d'un certain nombre ou moins.

Dernier mot sur le rapport risque-rendement

À l'inverse, il est généralement préférable de prendre des transactions dont les ratios risque / rendement sont inférieurs, car cela signifie que le potentiel de profit l'emporte sur le risque.

Le risque / récompense n'a pas besoin d'être très faible pour être efficace, cependant; tout ce qui est en dessous de 1. 0 est susceptible de produire de meilleurs résultats que de prendre des trades avec un ratio risque / bénéfice supérieur à 1. 0. Le ratio risque / rendement est souvent utilisé en combinaison avec d'autres ratios de gestion des risques, tels que le ratio gain / perte (qui compare le nombre de trades gagnants et perdants) et le pourcentage de rentabilité (qui donne le nombre de gagnants). métiers qui sont nécessaires pour atteindre le seuil de rentabilité).

Le ratio risque / rendement est également connu sous le nom de: ratio risque / rendement, risque: récompense, prime au risque, rendement / risque, récompense: risque