Inconvénients des prêts FHA: coût, options, et plus

Les prêts FHA sont populaires car ils permettent à presque tout le monde d'acheter une maison. L'accession à la propriété est une réalité pour de plus en plus de gens, mais ces prêts ne sont pas pour tout le monde. Assurez-vous que vous correspondez au bon profil et que vous comprenez les inconvénients des prêts FHA avant de tomber amoureux d'eux.

Faits saillants du prêt FHA

Même avec un prêt endommagé et des fonds limités pour un acompte, vous pouvez bénéficier d'un prêt hypothécaire avec un taux d'intérêt décent.

Acompte: Les prêts FHA vous permettent de déposer aussi peu que 3,5%. Cela vous permet d'acheter une maison plus chère avec moins d'argent, et vous pouvez réserver des fonds pour des projets d'amélioration ou d'autres objectifs.

Problèmes de crédit: les emprunteurs ayant des antécédents de crédit en difficulté ont du mal à obtenir l'approbation des prêteurs conventionnels. Avec le soutien de la FHA, vous pouvez obtenir approuvé avec un faible pointage de crédit.

Amélioration de l'habitat: Les prêts FHA 203k vous permettent de financer des projets de rénovation domiciliaire et d'acheter une maison en même temps. Combiné avec d'autres caractéristiques des prêts FHA, ils rendent les choses faciles et peu coûteuses.

Inconvénients de l'utilisation d'un prêt FHA

Lors de l'achat d'une maison, il est sage d'évaluer si un prêt FHA vous aidera réellement. Regardez la grande image et considérez tous vos objectifs financiers.

Acompte bas: un acompte bas pourrait être un drapeau rouge. La réduction de 3, 5% pourrait être un signe que vous n'êtes pas encore sur un terrain financier solide, et prendre un prêt immobilier pourrait être risqué.

Cela vaut-il la peine de regarder des maisons moins chères ou d'attendre que vous puissiez épargner un acompte plus important? Rappelez-vous que plus vous empruntez, plus vous payez d'intérêt (ce qui rend votre maison plus chère).

Une assurance initiale: moins de 20% signifie que vous devrez payer une assurance hypothécaire, et les prêts FHA sont assortis de deux types d'assurance que vous paierez pendant toute la durée de votre prêt.

Il y a des frais initiaux de 1,75%, et de nombreux emprunteurs choisissent d'inclure ces frais dans le solde du prêt. Encore une fois, plus vous empruntez, plus vous payez d'intérêts - de sorte que vous payez plus de 1,75%, sauf si vous faites un chèque à la clôture. Un prêt plus important signifie également que vous aurez un paiement mensuel plus important.

Assurance permanente: vous devrez également payer une assurance hypothécaire en cours (mensuelle). Primes d'assurance hypothécaire en cours (MIP) sont entre 0,080% et 1,00% du solde de votre prêt, mais ils peuvent aller aussi bas que 0,45% si vous obtenez un prêt FHA de 15 ans. Ce coût supplémentaire signifie que vous paierez plus chaque mois. Contrairement à l'assurance hypothécaire privée, qui peut être annulée une fois que vous avez plus de 20% d'équité dans votre maison, l'assurance FHA ne peut pas être annulée (sauf si vous avez obtenu votre prêt avant le 3 juin 2013). En d'autres termes, vous devrez rembourser votre prêt ou refinancer pour éliminer ce coût.

Choix de prêt: pour le meilleur ou pour le pire, vous avez des choix limités lorsque vous utilisez un prêt FHA. Pour la plupart des emprunteurs, un prêt fixe standard de 15 ans ou de 30 ans est un choix parfait - il n'y a donc pas de problème ici. Cependant, il existe certaines situations où une hypothèque à intérêt seulement ou un prêt à taux variable est un meilleur ajustement. N'utilisez pas seulement ces produits pour le paiement inférieur - assurez-vous que vous avez un plan plus grand.

Limitations de propriété: l'obtention d'un prêt FHA nécessite une propriété qui répond à certaines normes. Par exemple, les exigences de base en matière de santé et de sécurité doivent être respectées. Si vous êtes à la recherche d'un fixateur, d'une bonne affaire, ou de certaines saisies, un prêt FHA ne va pas fonctionner. Pour les biens qui sont prêts à déménager, un prêt FHA devrait être bon. Cependant, l'achat d'un condo peut être difficile: s'il n'y a pas assez d'unités dans votre immeuble sont occupés par le propriétaire (ou d'autres problèmes se posent), un prêt FHA pourrait ne pas être une option.

Qualifications: Les prêts FHA ne sont pas toujours approuvés. Vous pourriez toujours avoir besoin d'un pointage de crédit minimum, et vous devrez documenter un revenu suffisant pour rembourser le prêt. Pour bénéficier de l'acompte le plus bas, vous aurez besoin d'un score FICO supérieur à 580, mais vous pouvez obtenir des scores plus bas si vous envisagez d'effectuer un acompte plus important.

L'hésitation du vendeur: dans certaines situations, un prêt FHA peut être un désavantage lors de l'achat d'une maison. Les vendeurs aiment savoir sur les acheteurs potentiels (les agents immobiliers peuvent partager cette information), et un prêt FHA ne signale pas la force. De plus, le vendeur peut craindre que des exigences supplémentaires ne ralentissent (et ne menacent potentiellement) la transaction. Si vous achetez dans un marché chaud, essayez une autre forme de financement.

Prêts alternatifs

Les prêts immobiliers standard (qui ne sont pas garantis par la FHA) règlent de nombreux problèmes ci-dessus. Même si vous pensez que vous ne serez pas approuvé, il vaut la peine d'acheter un prêt classique - juste pour voir quelles offres sont disponibles. Avec les prêts conventionnels, vous aurez plus de flexibilité et vous pourrez peut-être acheter jusqu'à 5 ou 10% de moins.

Pour les emprunteurs militaires, les prêts VA valent également le détour.

Informations importantes

Les règles HUD et les caractéristiques du prêt FHA changent régulièrement. Cet article pourrait ne pas refléter les changements les plus récents, et vous pourriez manquer des avantages financiers importants. Pour obtenir des informations à jour, parlez directement avec un représentant HUD ou un conseiller en logement agréé HUD. Pour obtenir des informations de contact, visitez HUD. gov.