Qu'est-ce qu'un fonds de garantie d'assurance?

Vous venez de recevoir une lettre du commissaire aux assurances de votre état, et les nouvelles ne sont pas bonnes. L'assureur automobile de votre entreprise est insolvable! Vous trouvez la lettre particulièrement alarmante parce que vous avez déposé une nouvelle demande il y a seulement une semaine. Que devrais tu faire? Ne paniquez pas! Votre réclamation sera probablement payée par le fonds de garantie d'assurance de votre état.

Qu'est-ce qu'un fonds de garantie?

Un fonds de garantie (ou association de garantie) est une organisation établie par la loi de l'État.

Son but est de protéger les souscripteurs contre l'insolvabilité des assureurs. Il paie les réclamations qu'un assureur aurait payées s'il n'était pas devenu déficitaire. Le fonds est généralement géré par un conseil d'administration élu par les assureurs participants. Il est supervisé par le commissaire d'assurance de l'Etat.

Des fonds de garantie existent dans les cinquante États, ainsi qu'à Porto Rico et à Washington DC. La plupart des États maintiennent des fonds distincts pour l'assurance de dommages et l'assurance vie / maladie. Cet article se concentrera sur le premier.

Pour traiter avec les assureurs insolvables, de nombreux États ont adopté une loi de garantie basée sur une loi type rédigée par l'Association nationale des commissaires d'assurance. Certains États ont adopté l'acte type «tel quel», mais la plupart ont adopté une version modifiée.

Les assureurs sont tenus de participer au fonds de garantie d'un État s'ils sont autorisés à faire des affaires dans cet État. Un assureur agréé dans les 50 États doit participer à un fonds dans chacun de ces États.

Seuls les assureurs sous licence sont soumis à la loi sur la garantie. Les assureurs non autorisés (comme les transporteurs de lignes excédentaires) ne le sont pas. Ainsi, si votre entreprise est assurée par un assureur non reconnu qui est déclaré insolvable, vous ne pouvez pas demander une couverture pour les réclamations impayées de votre fonds de garantie de l'État.

Certains États exigent que les employeurs qui s'auto-assurent leurs obligations en matière de rémunération des travailleurs participent à un fonds de garantie pour les employeurs auto-assurés.

Le fonds verse des prestations aux travailleurs si leurs employeurs sont incapables de payer en raison d'une faillite ou d'une insolvabilité.

Comment les fonds ont évolué

Quelques fonds de garantie ont été créés dans les années 1940, mais la plupart ont vu le jour dans les années 1960 et 1970, lorsque l'insolvabilité des assureurs a commencé à augmenter. Initialement, les États maintenaient un seul fonds pour couvrir une branche d'activité, comme l'indemnisation des travailleurs ou l'assurance automobile personnelle. Les compagnies d'assurance étaient relativement petites. Beaucoup ont écrit un secteur d'activité dans un seul état. Si un assureur a fait faillite, seul un nombre limité de souscripteurs et un fonds d'État ont été touchés.

De nos jours, de nombreux États maintiennent plusieurs fonds de garantie. Par exemple, un État peut gérer des fonds distincts pour l'assurance-automobile, l'indemnisation des accidents du travail et d'autres lignes (y compris la couverture de la responsabilité civile générale et des biens commerciaux).Les assureurs sont beaucoup plus complexes qu'ils ne l'étaient il y a 40 ou 50 ans. La plupart offrent une variété de couvertures dans plusieurs États. Certains assureurs écrivent des polices dans pratiquement tous les États. Ainsi, une insolvabilité qui se produit aujourd'hui peut affecter de nombreux assurés et impliquer des fonds de garantie dans de nombreux états différents.

Lorsqu'un assureur échoue

L'Insurance Information Institute cite un certain nombre de raisons pour lesquelles une compagnie d'assurance pourrait échouer.

Il s'agit notamment de provisions pour sinistres insuffisantes, d'une croissance trop rapide, de taux inadéquats, d'une fraude à l'assurance et d'une mauvaise gestion. De nombreuses faillites d'assureurs résultent d'une combinaison de facteurs.

Les services d'assurance de l'État surveillent les compagnies d'assurance pour s'assurer qu'elles sont financièrement solides. À cette fin, ils exigent que les assureurs présentent des états financiers périodiques. Si un organisme de réglementation estime qu'un assureur est devenu financièrement instable, il peut en prendre le contrôle en obtenant une ordonnance du tribunal. Si la situation financière de l'assureur peut être améliorée, l'organisme de réglementation pourrait tenter une réadaptation. Si l'assureur ne peut pas être réhabilité, ou si la tentative de réhabilitation échoue, l'autorité de tutelle peut demander au tribunal de rendre une ordonnance de liquidation.

Une fois la commande émise, le régulateur peut lui-même administrer la liquidation ou déléguer cette tâche à une autre partie (appelée le destinataire).

Le séquestre distribue les actifs restants de l'assureur aux créanciers en vertu d'un plan approuvé par un tribunal. Le séquestre informe les assurés que l'assureur est en liquidation et que les réclamations seront payées par le fonds de garantie de l'État. Le destinataire informe également les titulaires de police de la date à laquelle leurs polices seront annulées.

Comment les fonds sont-ils financés

La plupart des États gèrent des fonds de garantie avec de l'argent provenant des évaluations des compagnies d'assurance. Les évaluations sont généralement effectuées après la déclaration d'insolvabilité d'un assureur. Cela signifie que les assureurs pourraient être évalués en 2017 pour une insolvabilité survenue en 2016. Les assureurs ne sont soumis à des évaluations que s'ils écrivent le même secteur d'activité que la société disparue. Autrement dit, les assureurs qui rédigent des polices d'assurance contre les accidents du travail sont évalués si un assureur d'indemnisation des travailleurs est devenu insolvable. De même, les assureurs automobiles sont évalués après la disparition d'un assureur automobile.

Une fois qu'un assureur a été déclaré insolvable, le département des assurances détermine la valeur des actifs restants de la société. Il calcule ensuite le montant d'argent dont l'association de garantie aura besoin pour payer les réclamations. Ce montant est évalué par les assureurs. Les lois des États spécifient généralement un montant maximum que les assureurs peuvent être évalués. C'est typiquement un ou deux pour cent de la prime écrite nette d'un assureur.

La plupart des États autorisent les assureurs à récupérer l'argent évalué selon l'une des méthodes suivantes:

• Augmentation des primes
• Surcharges sur les polices
• Compensation des taxes sur les primes

New York est la seule État qui ne fait pas d'évaluations post-insolvabilité. Au lieu de cela, l'État maintient un fonds en utilisant l'argent qu'il collecte auprès des assureurs.Si un assureur devient insolvable, le fonds est utilisé pour payer les réclamations au nom de cet assureur. Si le fonds tombe en dessous d'un certain montant, plus d'argent est collecté auprès des assureurs.

Réclamations couvertes par des fonds de garantie

Les fonds de garantie paient certains types de réclamations, mais pas tous. La plupart excluent les réclamations déposées par des employeurs auto-assurés. Certains excluent également certains secteurs d'activité, comme la sécurité et l'assurance-crédit. Certains fonds de garantie excluent les dommages punitifs.

Une entreprise assurée est généralement couverte par le fonds de garantie exploité par l'État dans lequel l'entreprise est située. Cependant, les demandes d'indemnisation des travailleurs sont administrées par le fonds de garantie de l'État où réside le prestataire (l'employé). Cela signifie qu'une réclamation déposée par un travailleur qui vit dans le Missouri sera traitée par le fonds de garantie du Missouri, même si l'employeur est basé dans un autre État.

Les fonds de garantie paient les réclamations de première et de tierce partie. Si une réclamation de responsabilité a été déposée contre votre entreprise et qu'une défense est nécessaire, le fonds paiera vos frais de défense. La plupart des fonds de garantie spécifient un montant maximum qu'ils paieront pour toute réclamation. La limite la plus courante est de 300 000 $. Le fonds ne paiera aucune partie d'une réclamation qui dépasse la limite spécifiée. Ainsi, certains souscripteurs peuvent percevoir seulement une partie des paiements de sinistres qui leur sont dus. Cependant, aucune limite ne s'applique aux demandes d'indemnisation des travailleurs. Ces demandes sont généralement payées en totalité.

Pour être couvertes, les réclamations doivent généralement avoir lieu au plus tard (ou dans les 30 jours suivant) la date de l'ordre de liquidation. Si votre police expire avant la fin de la période de 30 jours, votre couverture prendra fin à la date d'expiration de votre police. Vous devez obtenir rapidement une couverture de remplacement d'un autre assureur pour éviter des pertes non assurées. Les fonds de garantie n'écrivent pas de nouvelles polices.

Les réclamations peuvent être payées 30 à 90 jours après la déclaration de liquidation. Certains paiements de réclamation peuvent prendre plus de temps. Les réclamations de responsabilité prennent généralement plus de temps à régler que les réclamations de propriété.

De nombreux États interdisent aux entreprises de demander une couverture auprès du fonds de garantie si leur valeur nette dépasse un plancher déterminé, par exemple 25 millions de dollars ou 50 millions de dollars. Ces plafonds sont fondés sur l'idée que les entreprises bien capitalisées ont les moyens financiers d'absorber les réclamations impayées. Ils ne nécessitent pas la même protection que les petites entreprises.

Prime non acquise

Certains fonds de garantie prévoient le remboursement de la prime non acquise. Prime non acquise désigne la prime que vous avez payée pour une couverture que vous n'avez pas reçue parce que votre assureur est insolvable. Par exemple, supposons que votre entreprise paie une prime de 5 000 $ pour une police qui court du 1er janvier 2017 au 1er janvier 2018. Votre assureur est déclaré insolvable le 1er juillet 2017 et votre police est annulée à compter de cette date. Vous avez payé douze mois de couverture, mais vous n'avez reçu que la moitié de ce montant. Vous pourriez être en mesure de récupérer 2 500 $ en primes non acquises provenant du fonds de garantie de votre état. De nombreux fonds de garantie imposent une limite (telle que 10 000 $) sur le montant de la prime non acquise que vous pouvez percevoir.