Marchés dérivés Définition et exemples

Les produits dérivés sont des produits négociables basés sur un autre marché. Cet autre marché est connu comme le marché sous-jacent. Les marchés de produits dérivés peuvent s'appuyer sur presque tous les marchés sous-jacents, y compris des actions individuelles (comme Apple Inc.), des indices boursiers (tels que l'indice boursier S & P 500) et des devises (comme la paire de devises EUR / USD). des marchés de produits dérivés

Il existe plusieurs marchés généraux de produits dérivés, chacun contenant des milliers de produits dérivés pouvant être négociés.

Voici les principaux jours que les traders utilisent:

Marchés à terme

• Marchés d'options
• Marchés de contrats de différence (CFD)
• Marchés de dérivés de négociation - Contrats à terme

Mai les day traders négocient le marché à terme. C'est parce qu'il existe de nombreux types de contrats à terme à échanger; beaucoup d'entre eux avec un volume important et des fluctuations de prix journalières, ce qui est la façon dont les commerçants de jour font de l'argent. Un contrat à terme est un accord entre un acheteur d'échanger de l'argent pour le sous-jacent, à une date ultérieure. Par exemple, si vous achetez ou vendez un contrat à terme sur pétrole brut, vous acceptez d'acheter ou de vendre une quantité déterminée de pétrole brut à un prix précis (le prix auquel vous passez une commande) à une date ultérieure. Vous n'avez pas réellement besoin de prendre livraison du pétrole brut, mais plutôt de gagner ou de perdre de l'argent selon que le contrat que vous avez acheté / vendu augmente ou diminue par rapport à l'endroit où vous l'avez acheté / vendu. Vous pouvez ensuite clôturer le trade à tout moment avant son expiration pour verrouiller vos profits ou pertes.

Marchés dérivés de négociation - Options

Les options sont un autre marché de produits dérivés populaire. Les options peuvent être très complexes ou simples, selon la façon dont vous choisissez de les échanger. Le moyen le plus simple d'échanger des options consiste à acheter des options ou des appels.

Lorsque vous achetez un put, vous vous attendez à ce que le prix du sous-jacent tombe en dessous du prix d'exercice de l'option avant l'expiration de l'option.

Si c'est le cas, vous gagnez de l'argent, sinon, vous perdrez la valeur (ou une partie de celle-ci) que vous avez payée pour l'option. Par exemple, si l'action XYZ se négocie à 63 $, mais que vous estimez qu'elle tombe en dessous de 60 $, vous pouvez acheter une option de vente de 60 $. Le put vous coûtera un montant en dollars, appelé prime. Si le stock augmente, vous ne perdez que la prime que vous avez payée pour le put. Si le prix de l'action baisse, votre option augmentera en valeur et vous pourrez la vendre pour plus que ce que vous avez payé (prime).

Les options d'achat fonctionnent de la même manière, sauf lorsque vous achetez un appel, vous vous attendez à ce que le cours du sous-jacent augmente. Par exemple, si vous pensez que les actions de ZYZY, qui se négocient actuellement à 58 $, se redresseront au-dessus de 60 $, vous pouvez acheter une option d'achat avec un prix d'exercice de 60 $. Si le cours de l'action augmente, votre option augmentera en valeur et vous vous en tirerez plus que ce que vous avez payé (prime).Si le stock tombe à la place, vous ne perdez que la prime que vous avez payée pour l'option d'achat.

Marchés de dérivés de négociation - Contrat de différence (CFD)

Les marchés de contrats de différence (CFD) sont offerts par divers courtiers et peuvent donc différer d'un courtier à l'autre. Typiquement, ce sont des instruments simples, étiquetés avec un nom similaire au sous-jacent.

Par exemple, si vous achetez un CFD de pétrole brut, vous n'achetez pas d'accord sur l'achat de pétrole brut (comme avec un contrat à terme), mais vous concluez juste un accord avec votre courtier si le prix augmente , vous faites de l'argent, et si le prix baisse, vous perdez de l'argent. Un CFD est comme un "side bet" sur un autre marché.

Avec la plupart des marchés CFD (vérifiez auprès de votre courtier), si vous croyez que l'actif sous-jacent augmentera, vous achetez le CFD. Si vous croyez que la valeur de l'actif sous-jacent baisse, vous vendez ou vendez le CFD. Votre profit ou perte est la différence entre les prix que vous entrez et quittez le commerce.

Dernier mot sur les marchés de dérivés

Selon le style de négociation d'un trader et ses exigences de fonds propres, un marché peut convenir à un trader plus qu'à un autre. Bien qu'un marché dérivé ne soit pas nécessairement meilleur qu'un autre.

Chaque marché exige des montants de capitaux différents pour les échanges, en fonction de l'exigence de marge de ce marché.

Les contrats à terme sont très populaires auprès des day traders - les day traders ne négocient que dans la journée et ne détiennent pas de positions du jour au lendemain. Les options et les CFD sont plus populaires parmi les traders de swing - les traders swing prennent des trades qui durent quelques jours à quelques semaines.