Dette Consolidation contre refinancement: Avantages et inconvénients

Si vos prêts nécessitent une mise au point, il existe plusieurs façons de simplifier votre vie et de réduire vos dépenses. Deux des options les plus courantes comprennent la consolidation de la dette et le refinancement. Vous devrez peut-être faire l'un ou l'autre, alors familiarisez-vous avec ce qu'ils font (et ne font pas) pour vous.

Consolidation et refinancement

Tout d'abord, il est utile de clarifier les différences entre la consolidation des étudiants et le refinancement d'un prêt.

La consolidation se produit lorsque vous combinez plusieurs prêts en un seul prêt. Le concept est plusieurs à un : au lieu de traiter plusieurs prêts distincts, paiements mensuels et relevés de facturation, vous pouvez regrouper tous les éléments et les gérer en un seul paiement. Si vous préférez, vous pourriez appeler cela «simplification» au lieu de consolidation.

Le refinancement correspond au remplacement d'un prêt (ou de plusieurs prêts) par un prêt entièrement nouveau - idéalement un prêt bien meilleur. L'objectif est souvent d'obtenir un taux d'intérêt plus bas afin de pouvoir réduire vos frais d'intérêts à vie et votre paiement mensuel. Lorsque vous refinancez, vous pouvez également consolider en même temps (en remboursant plusieurs prêts avec votre nouveau prêt). Au lieu du terme de refinancement , vous pourriez penser à «optimiser» votre dette pour que vous payiez moins.

La véritable consolidation n'a de sens (et c'est seulement possible) que si vos prêts étudiants proviennent à l'origine des programmes gouvernementaux.

Vous pouvez «consolider» des prêts privés en regroupant plusieurs prêts ensemble, mais les principaux avantages de la consolidation sont réservés aux prêts gouvernementaux.

Les «programmes» de consolidation de la dette peuvent également être source de confusion:

les programmes sont des services offerts par des agences de conseil en crédit et des organismes similaires. L'idée est que l'agence négociera avec les créanciers pour rendre les paiements plus abordables. Vous

faites seulement un paiement, mais le paiement est versé à l'agence, qui rembourse ensuite vos multiples prêts pour vous. Consolidation des prêts fédéraux

Lorsque vous avez plusieurs prêts étudiants fédéraux, vous pouvez les consolider en utilisant un prêt de consolidation directe. Le taux d'intérêt que vous payez, dans son ensemble, ne changera pas - vous vous retrouverez avec un taux pondéré sur le prêt résultant qui est effectivement le même taux que vous payiez séparément pour ces prêts. Ce taux unique s'appliquera à

tous de la dette que vous consolidez, ce qui peut être important ou non (si vous aviez un prêt avec un taux élevé par rapport à d'autres prêts, il serait peut-être préférable de rembourser au lieu de l'ajouter à votre prêt de consolidation). Les taux d'intérêt sont fixés sur ces prêts. La consolidation pourrait également vous donner l'option de modifier votre calendrier de remboursement. Par exemple, vous pourriez être en mesure de prolonger le remboursement sur 25 ans au lieu d'une période plus courte.Cependant, une période de remboursement plus longue signifie que vous paierez plus d'intérêts pendant la durée de ces prêts - vous bénéficierez d'un paiement mensuel inférieur aujourd'hui au détriment d'un coût global plus élevé.

Qu'en est-il de combiner prêts d'études fédéraux et prêts privés? Vous

pouvez le faire si vous utilisez un prêteur privé (pas par l'intermédiaire d'un prêt fédéral de consolidation directe), mais vous voudrez évaluer soigneusement cette décision: une fois que vous transférez un prêt gouvernemental à un prêteur privé, vous perdez les avantages des prêts étudiants fédéraux. Pour certains, ces avantages ne sont pas utiles, mais on ne sait jamais ce que l'avenir leur réserve, et des caractéristiques comme le report et le remboursement basé sur le revenu pourraient s'avérer utiles un jour.

Refinancement avec des prêteurs privés

La consolidation de prêts privés n'est une option que si vous refinancez votre dette. Dans le marché privé, les prêteurs pourraient être disposés à rivaliser pour vos prêts, et vous pouvez obtenir une bonne affaire si vous avez un bon crédit. Puisque les scores de crédit changent au fil du temps, vous pourriez peut-être faire mieux maintenant si vous avez effectué des paiements à temps pendant plusieurs années.

Le refinancement peut vous aider à simplifier, mais il s'agit vraiment d'économiser de l'argent. Si vous pouvez obtenir un taux d'intérêt plus bas (ou un autre avantage), vous serez dans une meilleure position. Encore une fois, il est possible de prolonger votre remboursement au cours des prochaines années - chaque fois que vous refinancez, vous commencez le processus de remboursement - mais cela peut vous coûter à long terme.

Pour voir comment cela fonctionne, familiarisez-vous avec l'amortissement des prêts (qui est le processus de remboursement des prêts).

Lorsque vous refinancerez, vous finirez par obtenir un prêt à taux fixe ou à taux variable. Assurez-vous de comprendre comment le taux fonctionne, et ce qui se passera si les taux d'intérêt changent - vos paiements mensuels augmenteront-ils un jour?

Autres types de dettes

Pendant votre refinancement, vous pourriez être tenté d'inclure d'autres types de dettes dans votre nouveau prêt (automobile, carte de crédit ou prêts personnels, par exemple). Bien que cela simplifierait les choses, cela ne peut généralement pas être fait avec un prêt étudiant. Cependant, il existe d'autres types de prêts qui peuvent gérer différents types de dettes.

Les prêts personnels peuvent être utilisés pour tout ce que vous voulez. Cela signifie que vous pourriez utiliser un prêt personnel pour refinancer votre dette d'études, une carte de crédit ou deux, et votre prêt auto. Bien sûr, cela n'a de sens que si vous allez vraiment économiser de l'argent (et éviter d'accumuler des dettes à nouveau une fois que vous libérez ces lignes de crédit).

Devriez-vous consolider ou refinancer?

Si vous avez des prêts étudiants fédéraux

, évaluez soigneusement les avantages et les inconvénients, surtout si vous êtes tenté de passer à un prêt étudiant privé. L'utilisation d'un prêt de consolidation fédéral n'est pas très risquée. Mais passer de prêts fédéraux à des prêts privés n'est pas quelque chose que vous pouvez inverser - vous perdrez les avantages de ces prêts fédéraux pour toujours. Par exemple, si vous travaillez dans la fonction publique, vous pourriez avoir la possibilité d'obtenir des prêts fédéraux pardonnés après 10 ans d'emploi - bonne chance d'obtenir cet accord auprès d'un prêteur privé. Les prêts fédéraux peuvent également vous permettre de modifier (réduire) votre paiement mensuel en fonction de votre revenu, mais les prêteurs privés sont moins accommodants. La consolidation de vos prêts fédéraux séparément (en utilisant un prêt fédéral de consolidation et en gérant séparément les prêts privés) vous donne la simplicité d'un paiement mensuel, et vous obtenez un taux fixe pour que vous sachiez toujours ce que sera votre paiement.

Si vous avez des prêts étudiants privés

, il vaut toujours la peine de magasiner pour voir si vous pouvez obtenir une meilleure affaire. Recherchez un taux d'intérêt plus bas, des frais d'application et de traitement faibles (ou non) et d'autres conditions qui vous permettront de vraiment économiser de l'argent. Faites un tableau d'amortissement rapide pour chaque prêt - y compris votre prêt existant - et optez pour l'option qui vous convient le mieux.