Qu'est-ce que le Bureau de la protection financière du consommateur

Définition: Le Consumer Financial Protection Bureau est un organisme fédéral qui protège les finances des consommateurs. Il réglemente les cartes de crédit, de débit et prépayées. C'est aussi le chien de garde du gouvernement sur les prêts sur salaire et les prêts à la consommation. Le CFPB supervise les rapports de crédit, la collecte de créances et les services de conseil financier. La loi de réforme Dodd-Frank Wall Street l'a créée en 2010.

Le Bureau a rédigé des règles de sécurité pour tous les produits financiers destinés aux consommateurs.

Plus important encore, elle impose des amendes aux prêteurs qui enfreignent ses règles. Il stipule également que les litiges liés aux prêts peuvent être portés devant les tribunaux, et pas seulement l'arbitrage. Il a augmenté de façon permanente l'assurance de la Federal Deposit Insurance Corporation sur les dépôts bancaires à 250 000 $.

Le CFPB protège également les consommateurs dans les transactions immobilières à domicile. Cela comprend le titre, l'entiercement et le financement des entreprises affiliées à des agents immobiliers et des constructeurs de maisons. Il supervise l'égalité des chances de crédit et le logement équitable. Il établit également des normes pour toutes les offres de prêts hypothécaires. Mais, il n'interdit pas les produits hypothécaires risqués, comme les prêts à intérêt seulement.

Le Bureau réglemente les produits hypothécaires à risque comme les prêts à intérêt seulement. Les banques doivent prouver que les emprunteurs comprennent les risques. Le CFPB permet également aux banques de vérifier le revenu des candidats, leurs antécédents de crédit et leur statut professionnel. Il rend compte au département du Trésor

Ce que le Bureau a accompli

Le Bureau a retourné 12 milliards de dollars à 27 millions de consommateurs qui ont été lésés par l'industrie financière.

Par exemple, cela a forcé Citibank à offrir une compensation de 700 millions de dollars. Il avait induit les clients en erreur en achetant une protection contre le vol d'identité non désirée.

En 2013, le CFPB a établi des normes plus élevées pour le marché hypothécaire. Il a fallu que les prêteurs vérifient les revenus des emprunteurs. Elle découragea les «tarifs de lancement» parce que de nombreux emprunteurs subprime étaient pris au dépourvu lorsque les taux montaient en flèche lors de la troisième année du prêt.

En juillet 2011, le président Obama désignait Richard Cordray comme premier directeur. Il a pris ses fonctions en janvier 2012. Jusqu'à cette date, Raj Date, un conseiller spécial du Trésor, a géré les opérations quotidiennes et a fait quelques premiers pas vers l'application de la réglementation Dodd-Frank. Avant cela, elle a combiné deux déclarations de prêts hypothécaires exigées par le gouvernement fédéral sous une forme simple: elle clarifie les coûts et les risques et permet aux consommateurs de faire des comparaisons.

Le Bureau a également adopté la Loi de 2009 sur les cartes de crédit. , la Loi avait établi 10 protections pour les utilisateurs de cartes de crédit, dont:

Aucune augmentation de taux d'intérêt pour la première année
La banque ne peut augmenter les taux sur un solde existant que si vous avez manqué deux paiements ou plus .Lorsque les taux augmentent, ils ne peuvent pas être appliqués rétroactivement aux soldes préexistants ou aux soldes que vous venez de payer.
Les paiements sont appliqués aux soldes avec les taux d'intérêt les plus élevés en premier.
La banque doit vous dire 45 jours avant d'augmenter le taux. C'est un mois de plus que l'avis précédent de 15 jours.
Les banques ne peuvent pas appliquer de frais dépassant 50% de votre limite de crédit.
Les relevés de facturation doivent être envoyés 21 jours avant la date d'échéance du paiement. Les paiements sont toujours à l'heure tant qu'ils sont reçus par 5 p. m. à la date d'échéance. Les paiements effectués le lendemain d'un week-end ou de vacances sont également à l'heure.

Le Bureau publie des rapports sur:

L'impact de la loi CARD.
Comment le rapport de pointage de crédit que vous recevez pourrait être différent de celui donné à la banque.
Comment les banques peuvent améliorer vos connaissances sur les taux de change qu'elles utilisent lorsque vous effectuez des transferts d'argent internationaux.
Un rapport d'étape sur ses réalisations à ce jour.

Abrogation

Les républicains au Congrès veulent affaiblir le Bureau dans le cadre de leur abrogation de Dodd-Frank. Ils prétendent que ses règlements et poursuites ont nui aux entreprises. Ils ont dit que la position du directeur Cordray est inconstitutionnelle. C'est parce qu'il peut seulement être renvoyé par le président pour malfaisance ou négligence.

En 2017, les Républicains ont lancé un projet de loi pour mieux contrôler le Bureau. Le projet de loi donnerait au président le pouvoir de renvoyer le directeur pour une raison quelconque. Le budget du Bureau passerait de la Réserve fédérale au Congrès.

Le 13 juin 2017, le secrétaire américain au Trésor, Steve Mnuchin, a publié un rapport proposant des modifications à la loi de réforme Dodd-Frank Wall Street. Le rapport faisait suite à un décret du président Trump signé le 3 février 2017. Le plan restructurerait le Bureau en une commission composée de plusieurs membres. Comme le projet de loi de la Chambre, cela permettrait au président de destituer le directeur pour une raison quelconque. Il redirigerait également le financement du Bureau de la Réserve fédérale au Congrès.

Le 24 octobre 2017, le Sénat a voté l'abrogation d'une nouvelle règle créée par le Bureau. La règle aurait permis aux consommateurs de poursuivre les banques et les sociétés de cartes de crédit. Au lieu de cela, le vote du Sénat confirme le droit des banques d'imposer l'arbitrage aux consommateurs.

Rôle d'Elizabeth Warren et du CFPB

Elizabeth Warren, ancienne sénatrice et professeure de droit à Harvard, a été la fondatrice du Bureau. Elle défend les droits des consommateurs depuis 2007. C'est à ce moment qu'elle s'est rendu compte que la déréglementation aidait les banques et mettait les consommateurs en danger. Elle estime que les banques ne devraient pas être autorisées à devenir «trop grandes pour faire faillite». Elle a également préconisé de rendre les prêts plus faciles à comprendre.

En 2010, le président Obama l'a nommée assistante du président et conseillère spéciale auprès du secrétaire du Trésor au sein du CFPB pour que le bureau soit opérationnel. Mais la majorité républicaine à la Chambre a voté contre sa nomination en tant que directrice du Bureau.

En 2010, le réalisateur Ron Howard a soutenu le projet de loi avec deux vidéos humoristiques sur Internet.L'un parlait du coût des frais de carte de crédit cachés et l'autre de la création de l'Agence de protection des consommateurs financiers elle-même.