Qu'est-ce qu'une fiducie de rente à constitution conservatrice ou GRAT?

Une fiducie à rentes conservées, ou GRAT pour faire court, est un type spécial de fiducie irrévocable qui permet au Trustmaker / Grantor de parier contre toute attente et, si le Trustmaker / Grantor joue bien ses cartes, alors une quantité significative de richesse peut être déplacée vers le bas à la génération suivante pour pratiquement aucun argent d'impôt de donation ou de donation.

Comment un GRAT fonctionne-t-il?

Voici un aperçu général du fonctionnement d'un GRAT:

1. Le Cédant / Trustmaker transfère des actifs spécifiques au nom du GRAT et, comme son nom l'indique, conserve le droit de recevoir un paiement annuel de rente pour un certain nombre d'années. Lorsque la durée du GRAT se termine, ce qui reste dans le GRAT est distribué aux bénéficiaires de la fiducie (enfants ou autres bénéficiaires du choix du cédant / fiduciaire).
2. Le montant du paiement de la rente qui doit être payé au cédant / fiduciaire pendant la durée du RRO est calculé en utilisant un taux d'intérêt qui est déterminé mensuellement par l'IRS appelé le taux de l'article 7520. Le taux de l'article 7520 pour décembre 2013 est de 2,0% et passera à 2,2% pour janvier 2014, ce qui est encore très bas. Pour un graphique illustrant les taux historiques et actuels de la section 7520, reportez-vous à la section Principaux taux / évaluation du Leimberg. site web com.
3. Le Concédant / Trustmaker peut fixer le paiement de la rente de sorte qu'il soit exactement égal au taux d'intérêt de la section 7520, ce qui signifie que théoriquement tous les actifs qui ont été transférés dans le GRAT seront retournés au Grantor / Trustmaker dans le forme des paiements de rente et rien ne sera laissé pour distribution aux enfants ou autres bénéficiaires lorsque le GRAT se termine. Bien que le transfert des biens appartenant à quelqu'un dans une fiducie irrévocable au profit de quelqu'un d'autre serait considéré comme un cadeau aux fins de l'impôt fédéral sur les dons, avec GRAT puisque théoriquement tous les actifs transférés pourraient revenir au cédant / fiduciaire, la valeur du cadeau aux bénéficiaires du GRAT sera de ou proche de 0 $. C'est ce qu'on appelle un "zéro mis à zéro". "

1. Alors, pourquoi quelqu'un ferait-il cela - créer une fiducie au profit de quelqu'un d'autre, mais récupérer tous les actifs sous la forme de paiements de rente? C'est là que le jeu contre toute attente entre en jeu - parce que le Cédant / Trustmaker parie vraiment sur le fait que les actifs transférés dans le GRAT apprécieront la valeur au-delà du taux d'intérêt de la section 7520, alors que le Grantor / Trustmaker En recevant les versements de rente, les bénéficiaires du RTE recevront les actifs GRAT sous-jacents à leur valeur qui s'est appréciée au-delà du taux de la section 7520.

Quels sont les inconvénients de l'utilisation d'un GRAT?

Le taux de l'article 7520 étant aussi bas que 1,00% l'année dernière, les actifs qui devraient fortement s'apprécier au-dessus et au-delà de seulement 1,00% à 2,0% peuvent être transférés dans un et à son tour déplacer une quantité significative de la propriété aux bénéficiaires de la GRAT lorsque le terme se termine. Il y a cependant deux inconvénients à utiliser un GRAT:

1. Les actifs transférés dans le GRAT pourraient croître à un taux inférieur au taux de la section 7520. Si tel est le cas, alors le Cédant / Trustmaker recevra simplement la propriété de la fiducie à sa valeur dépréciée et ne paiera que les frais juridiques qui ont été payés pour mettre en place le GRAT.
2. Le Grantor / Trustmaker pourrait mourir pendant la durée du GRAT. Si tel est le cas, alors tous les biens transférés dans le GRAT retourneraient dans la succession du cédant / trustmaker et seraient imposables aux fins de l'impôt successoral, et le cédant / trustmaker sera également hors les frais juridiques qui ont été payés à mettre en place le GRAT.

Quelle est la ligne de fond?

Les GRAT ne sont pas pour tout le monde ni pour tout type d'actif. Le cédant / fiduciaire doit être prêt à parier et parier que la propriété transférée dans le GRAT dépassera le taux d'intérêt de la section 7520, que le cédant / fiduciaire vivra pour voir la fin du terme du GRAT, et que le cédant / Trustmaker n'aura pas besoin des biens surdoués plus tard dans la vie pour payer les frais de subsistance ou les soins de longue durée.

Mis à part les inconvénients discutés ci-dessus, une autre chose importante à noter est que le président Obama a attaqué GRATs comme un outil de réduction de succession dans ses dernières propositions budgétaires. Les propositions de budget attaquent GRATs sur deux fronts: (1) Les GRATs devraient avoir une durée minimale de 10 ans, augmentant ainsi les chances que le Grantor / Trustmaker meure pendant la durée de la fiducie et que les actifs GRAT soient retirés de retour dans la succession imposable du cédant / fiduciaire, et (2) les RAR à remise à zéro seraient éliminées et, au lieu de cela, les transferts dans les CRE seraient nécessaires pour avoir une valeur importante aux fins de l'impôt sur les dons. Ces deux changements limiteraient sérieusement l'efficacité des RDP en tant que technique de réduction de l'impôt successoral. Pour plus d'informations à ce sujet et d'autres propositions de budget Obama qui réduiraient ou même éliminer l'efficacité de diverses techniques de réduction d'impôt successoral, se référer à Quel est l'avenir de l'impôt fédéral sur les successions?

Si vous envisagez un GRAT, le seul moyen de déterminer s'il s'agit du bon outil de réduction de l'impôt successoral pour vous et votre famille est de consulter un avocat en planification successorale.