Caractéristiques des meilleures actions minières aurifères

Le prix de la plupart des métaux précieux, y compris l'argent et l'or, pourrait être beaucoup plus élevé dans plusieurs mois. Toutes sortes d'événements variés et significatifs conspirent pour faire grimper les prix des métaux précieux à des niveaux supérieurs à leurs niveaux actuels, y compris:

Excessive Worldwide Money Printing

Techniquement, il n'y a pas d '«impression» Dans la plupart des cas, il y a beaucoup d'achats d'obligations et de dettes, et des ajustements numériques aux bilans gouvernementaux.

Cependant, cela a toujours le même effet - plus de dollars (ou équivalent dollar numérique) diminue la valeur de chacun, et quand quelque chose (or, pétrole, café, acier …) est acheté avec un monnaie plus faible, il faut plus de ces dollars pour l'acheter. Cela se manifestera, ou apparaîtra, par la hausse des prix des produits de base.

Demande croissante de pays comme la Chine et l'Inde

Ajoutez la Russie, le Mexique et bien d'autres à cette liste, et l'image de la demande devient claire. Il n'y a jamais eu autant de banques centrales dans le monde, ni de populations acheteuses de bijoux, comme nous le voyons ces dernières années.

Perte continue du pouvoir d'achat du dollar

Depuis 1900, le dollar américain a perdu 97% de son pouvoir d'achat. Cette tendance se poursuivra et s'accélèrera presque certainement, en réponse à la flambée de l'offre de plusieurs milliards de dollars au cours des (très) dernières années. En fait, la monnaie américaine totale en circulation a quintuplé ces dernières années.

Alors oui, je prévois que l'or et tous les métaux précieux vont très bien se comporter dans les années à venir. En conséquence, les sociétés minières qui extraient les ressources en question (or, platine, argent, palladium …) en bénéficieraient également.

Toutefois, cela ne signifie pas que toutes les sociétés minières de commerce cotées en bourse augmenteront.

Ils n'augmenteront certainement pas tous d'un montant équivalent non plus.

En supposant que le métal jaune agisse comme prévu, les gagnants potentiels peuvent être identifiés à l'avance en gardant à l'esprit les points suivants:

Production par rapport à l'exploration: Les entreprises impliquées dans l'extraction et la production des métaux pourraient enregistrer des gains plus importants que les entreprises qui explorent " pour eux. Une mine développée et en exploitation est plusieurs fois meilleure que n'importe quelle entreprise qui cherche encore à … éventuellement … des années à venir … atteindre la phase de travail actuelle.

Gains surclassés:

Si les prix de l'or et de l'argent ont grimpé de 10%, les sociétés qui exploitent, extraient et vendent activement les produits peuvent voir des avantages bien supérieurs à ce montant.Dans certains cas, une légère hausse du prix des métaux précieux se traduira par un bond important de leurs profits. C'est parce que les coûts de production sont fixés. Si une mine dépense 1 000 $ pour déterrer et vendre de l'or pour 1 100 $, elle réalise un profit de 10% (100 $). Si les prix de l'or passent à 1 300 $ l'once, leurs coûts de production sont encore de 1 000 $, et maintenant les profits deviennent 300 $ - une augmentation de 18% du prix de l'or peut faire grimper leurs gains de 200%!

Les entreprises sont gérées par les gens, les produits ne sont pas:

Le commerce des sociétés minières est une stratégie intéressante pour les investisseurs qui cherchent à tirer profit de toute hausse des prix des métaux précieux. Cependant, l'or lui-même ne peut pas être poursuivi, ou perdre de gros clients, ou être affecté par une équipe de gestion inefficace, ou perdre des millions de dollars en raison d'une acquisition mal avisée - MAIS une entreprise peut.

En ce sens, les mines en exploitation sont beaucoup plus vulnérables aux menaces et aux risques propres aux entreprises. Les métaux physiques (comme n'importe quel produit) sont à l'abri de ce genre de préoccupations.

L'or papier vaut-il le papier sur lequel il est imprimé?

De nombreux investisseurs achèteront GLD, qui est le fonds négocié en bourse qui imite le prix du métal. Alors ils diront, "là, maintenant je possède de l'or." La triste réalité est qu'ils tiennent une feuille de papier qui

théoriquement leur donne droit à un panier de sociétés …

mais ce n'est rien de plus qu'un dérivé, ou peut-être même pire - simplement un «arrangement» vaguement applicable.

Un dérivé «tire» sa valeur d'autres actifs, sans revendiquer aucun d'entre eux. Vous n'obtenez aucun certificat d'actions des sociétés impliquées, et vous ne recevez pas non plus d'or. Avec la plupart des véhicules d'investissement en or de papier, chaque once d'or réelle a des revendications déposées par plus de 70 personnes différentes. La seule raison pour laquelle cela "fonctionne" est que personne ne demande réellement la livraison de la marchandise indiquée par contrat … pour le moment.

Altitude de croisière et levage lourd

Il y a toutes sortes d'obstacles pour toute entreprise minière aux débuts:

obtention des permis nécessaires

• rapports d'évaluation environnementale
• impact communautaire rapports
• arrangements et / ou traite des populations endémiques et des groupes des Premières Nations
• acquisition des travailleurs pour leurs mines, et du personnel pour leurs bureaux
• apportant tout le matériel nécessaire pour financer
• les activités d'exploitation
• études géologiques

Cependant, une fois que la mine est en phase de production, elle a déjà fait face à tous ces problèmes. Pourquoi investir dans une «promesse potentielle d'un jour», alors que vous pouvez détenir des actions d'une société déjà en activité? Pour l'investisseur recherchant une exposition aux métaux précieux, il est généralement plus judicieux d'acheter des actions d'une société déjà en phase de production que d'acheter des actions dans le cadre d'une opération d'exploration.

Payer mardi pour un hamburger aujourd'hui

Une fois qu'une entreprise exploite pour extraire une ressource de sa mine, et même avant cela dans de nombreux cas, elle peut pré-vendre ou expédier une grande partie de son argent. leur production.Cela signifie qu'ils recevront un afflux d'argent d'un groupe d'investisseurs maintenant, en échange de la promesse de payer pour ce prêt ou cette obligation avec la ressource qu'ils finiront par extraire.

En d'autres termes, ils acceptent un prix bloqué. Donc, même si la valeur de l'or était quintuplée, ils devraient tout de même vendre le montant le moins élevé en vertu de l'accord légal. L'effet de cette couverture à terme signifie que la mine en exploitation ne tirerait aucun avantage de l'augmentation de la valeur du produit.

Tous ces événements pourraient entraîner une hausse importante des prix de l'or d'ici novembre ou décembre. Mais gardez à l'esprit que se positionner en or à ce moment-là vers la fin de l'année peut être trop tard. Les plus grands gagnants, à mon avis, seront ceux qui agissent avant que l'actif ne soit sur le radar de tout le monde, pas ceux qui se joignent à eux dans les jours les plus instables. Bien sûr, ne sont pas ces vrais mots pour chaque type d'investissement?

2017 pourrait être «l'année» des métaux précieux, ainsi que des sociétés minières aurifères. Les investisseurs ne deviendront pas riches en conservant des matières premières comme l'or, mais ils préserveront la richesse qu'ils possèdent, tandis que tout le reste pourrait être à risque de chute si nous voyons une récession ou une «réinitialisation» du marché boursier.