Découvrez Comment fonctionne la rente traditionnelle de la TIAA

La plupart des personnes qui travaillent dans le système d'éducation publique ont accès aux options de placement de la TIAA-CREF dans le cadre de leur régime parrainé par l'employeur. Beaucoup de retraités à venir qui ont TIAA-CREF sont confus quant à la façon dont fonctionne l'option TIAA Traditional Annuity, et en particulier, comment cela fonctionne quand vous allez retirer de l'argent. Pour clarifier cette confusion, jetons un coup d'œil à la phase d'accumulation par rapport à la phase de paiement.

PHASE D'ACCUMULATION

La rente TIAA traditionnelle fonctionne différemment lorsque vous économisez de l'argent (ce que l'on appelle la phase d'accumulation) que lorsque vous passez à l'extraction d'argent (la phase de paiement).

Dans la phase d'accumulation, votre capital est garanti et vous obtenez un taux d'intérêt minimum garanti. Il peut également y avoir des intérêts supplémentaires gagnés. Ce montant d'intérêt supplémentaire est déterminé chaque année par le Conseil d'administration de la TIAA et chaque année depuis 1948, la TIAA a versé un montant d'intérêt supplémentaire en plus du taux d'intérêt minimum garanti.

Le montant réel d'intérêt que vous gagnez sur votre rente traditionnelle de la TIAA dépendra du moment où vous faites des cotisations, puisque les fonds sont regroupés dans ce qu'ils appellent des «millésimes». Chaque groupe d'argent peut avoir un taux d'intérêt différent et le taux d'intérêt de chaque millésime peut changer avec le temps. Vous pouvez trouver des détails sur le processus d'imputation des taux d'intérêt dans la page TIAA-CREF Placements de retraite et taux d'intérêt de l'IRA.

Restrictions sur le transfert d'argent: Contrairement à beaucoup d'autres options d'investissement dans les régimes d'employeur où vous pouvez aller en ligne et transférer de l'argent entre les choix à tout moment, une fois que vous choisissez la rente traditionnelle TIAA, vous ne pouvez pas simplement transférer l'argent tout à la fois.

Le rythme le plus rapide pour transférer de l'argent consiste à choisir ce que l'on appelle une «rente de transfert» où une partie de votre solde sera transférée chaque année sur dix ans (quelques rentes TIAA offrent différentes périodes de transfert, mais la plupart sont dix ans).

Cela signifie que lorsque vous sélectionnez l'option TIAA Traditional Annuity, vous voulez comprendre comment elle s'intègre dans votre plan, car changer d'avis n'est pas si facile.

Cette limitation des transferts sortants est importante pour le succès de la TIAA puisqu'elle permet à la TIAA de contrôler l'ensemble des fonds gérés pour qu'ils puissent investir à long terme et atteindre leur objectif d'offrir un niveau d'intérêt élevé tout en garantissant le capital. Maintenant, regardons ce qui se passe quand vous voulez prendre un revenu de votre TIAA Traditional Annuity - ce que j'appelle la «phase de paiement».

PHASE DE PAIEMENT

Pendant la phase de paiement, vous disposez de trois options principales. C'est là que je vois beaucoup de confusion.Vous avez le choix entre:

1. Revenus de la rente traditionnelle - ce qui vous permet de retirer uniquement les intérêts gagnés sur la rente traditionnelle de la TIAA. Avec cette option, il existe un taux d'intérêt minimum garanti applicable qui détermine le montant minimum d'intérêt garanti contractuellement que vous gagnerez. Cette option n'exige pas que vous annuliez votre contrat - vous retirez seulement l'intérêt gagné. Comme dans la phase d'accumulation, ce montant d'intérêt minimum peut également être complété par des montants supplémentaires déclarés d'année en année.
2. Options de paiement de rente viagère garanties - cette option offre un revenu garanti pour toute la durée de votre vie. Vous choisissez le terme de la rente comme la vie seulement, le survivant conjoint, ou la vie avec une période garantie certaine. Avec cette option, vous devez demander un devis de rente pour voir quel sera votre revenu mensuel. Vous ne devez pas utiliser le taux d'intérêt garanti mentionné ci-dessus pour déterminer votre taux de versement. Le taux d'intérêt et le taux de distribution ne sont pas les mêmes, et de nombreux participants à la TIAA ne comprennent pas tout cela et se trompent donc sur le revenu mensuel qu'ils peuvent recevoir. Votre taux de paiement est un nombre personnalisé déterminé par votre âge, l'heure à laquelle vous demandez le devis et le délai de paiement choisi. Votre taux de versement utilise un taux d'intérêt minimum garanti dans la formule (un taux différent de celui de la phase d'accumulation) qui détermine votre montant de paiement - mais le taux d'intérêt minimum garanti n'est pas votre taux de distribution. Avec un versement de rente, chaque paiement que vous recevez comprend des intérêts et un remboursement de votre capital. Tout comme dans la phase d'accumulation, il y a des montants supplémentaires qui peuvent être payés en plus de votre revenu viager garanti dans la phase de paiement. Ces montants supplémentaires se produisent si / quand la société a des réserves excédentaires. Dans l'aperçu de la rente traditionnelle TIAA, ils déclarent qu '«il est important de noter que si la TIAA était une compagnie d'assurance-actions type, les réserves inutiles pourraient être utilisées au profit de ses actionnaires plutôt que de ses participants. "Heureusement pour les participants TIAA, des réserves supplémentaires sont utilisées pour eux. En plus du délai de paiement que vous choisissez, vous pouvez choisir entre une méthode graduée, où vous obtenez moins au départ, mais votre revenu augmente chaque année, ou une méthode standard, qui fournit un montant mensuel fixe.
3. Revenu provenant d'une rente à capital variable - cette option offre un revenu mensuel à vie qui variera en fonction du rendement des options de placement sous-jacentes. Avec cette option, comme l'option deux ci-dessus, vous annulez votre contrat et choisissez la durée de votre rente.

La brochure sur le revenu de retraite à vie de TIAA CREF fait un excellent travail en présentant les trois options et, à la fin, fournit un exemple côte à côte d'illustration du revenu mensuel de chaque option. Ceci est seulement un échantillon et ne reflète pas le revenu mensuel que vous pourriez obtenir. Vous devez demander une illustration personnalisée pour voir vos numéros.Cette illustration vous montre la différence entre le paiement garanti contractuellement en vertu de l'option deux ci-dessus et le paiement potentiel, y compris les montants supplémentaires qui peuvent être accordés chaque année par le conseil.

Outil de planification de retraite en ligne de TIAA

La TIAA offre un excellent outil de planification de retraite en ligne (vous devez vous connecter pour l'utiliser) qui vous permet de modéliser les transferts potentiels aux options de rentes traditionnelles de la TIAA. Pour exécuter ce modèle dans l'outil, vous devez effectuer un faux transfert vers la rente traditionnelle. Certains participants s'inquiètent du fait que cela se traduisait par un transfert d'argent - mais dans le cadre de l'outil, ce n'est qu'à des fins de modélisation - qu'il n'y a pas de transferts réels.

Nous avons constaté que tous les représentants du service à la clientèle de TIAA-CREF ne connaissent pas toutes les nuances des revenus et des options de distribution. Rappelez-vous, de nombreux représentants du service à la clientèle ne sont que quelques années en dehors de l'école. Vous, d'un autre côté, avez des années d'expérience. Soyez patient et diligent dans vos recherches et vous serez en mesure d'évaluer et de modéliser avec précision vos options.

Conclusion: si vous voulez un résultat garanti et que vous avez accès à une rente traditionnelle de la TIAA, c'est un excellent choix.