Comment choisir les meilleurs fonds communs de placement

Les deux plus grandes forces des fonds communs de placement sont leur accessibilité et leur simplicité: presque tout le monde peut les acheter et ils sont faciles à comprendre. Si vous voulez choisir les meilleurs fonds communs de placement, il ne vous reste plus qu'une poignée de choses de base à conserver dans votre liste de sélection:

Utilisez un bon fonds de caisse

Avant de commencer à chercher les meilleurs fonds communs de placement, besoin d'un bon outil pour vous aider à faire la recherche. Vous pouvez trouver et utiliser tous les critères de sélection de fonds communs de placement avec Morningstar Fund Screener.

Ce filtre de fonds est gratuit si vous vous abonnez à l'abonnement de base.

Utiliser la référence appropriée pour mesurer la performance

Pour choisir les meilleurs fonds communs de placement, vous devez savoir évaluer les performances. Comparez les rendements historiques de chaque fonds à un indice de référence approprié, comme la moyenne relative à la catégorie relative du fonds ou un indice. Par exemple, la performance de la plupart des fonds communs de placement est comparée à l'indice S & P 500.

Gardez à l'esprit que les fonds communs de placement sont mieux utilisés pour investir à long terme (plus de 3 ans). Par conséquent, mettez le poids le plus lourd dans vos critères de sélection sur la déclaration de cinq ans. Regardez aussi le rendement sur 10 ans si le fonds a été aussi long. Si le fonds surpasse l'indice de référence pour les rendements sur 5 ans, gardez-le sur votre radar. Sinon, retirez-le de la considération.

Vérifier la durée du mandat du gérant

De nombreux investisseurs ne tiennent pas compte de la durée de leur mandat, qui est la durée pendant laquelle le gestionnaire gère le fonds.

Recherchez la durée d'emploi d'un gérant d'au moins 3 ans et assurez-vous que la période que vous étudiez correspond à la même période que le gestionnaire a été à la tête du fonds. Si, par exemple, vous avez trouvé un fonds qui a un rendement de 5 ans en cours, mais que la durée du mandat n'est que de 1 an, cela signifie que le gestionnaire actuel ne reçoit aucun crédit pour 4 des 5 dernières années.

Conserver les frais et les dépenses Faible

Les frais et les charges exercent une influence directe sur les rendements des placements. Ainsi, les fonds ayant des frais et des charges faibles ont tendance à mieux performer sur de longues périodes que ceux dont les frais relatifs sont plus élevés. Ne considérez que les fonds communs de placement dont le ratio de dépenses est inférieur à 1,00%. Remarque: Le ratio de dépenses moyen est d'environ 1. 50%. Évitez également les frais d'acquisition (charges) en utilisant uniquement des fonds sans frais.

Rechercher un faible chiffre d'affaires

Le chiffre d'affaires est une mesure de l'activité de négociation d'un fonds. Cela signifie combien de fois le gestionnaire de fonds achète et vend les actions ou obligations détenues dans le fonds. Le chiffre d'affaires est souvent exprimé en pourcentage, appelé ratio de rotation. Un faible taux de rotation (de 20% à 30%) indique une stratégie d'achat et de maintien et de faibles coûts de négociation, ce qui est généralement préférable pour les investisseurs. Un ratio de rotation élevé (plus de 100%) indique une stratégie d'achat et de vente de titres importants, ce qui crée des coûts de négociation relatifs plus élevés.

Vérifier le nombre de participations

Par nature, les fonds communs de placement sont des placements diversifiés; ils détiennent des dizaines ou des centaines d'actions et / ou d'obligations dans un même panier. Cependant, il est toujours bon de vérifier combien d'actions ou d'obligations sont détenues dans les fonds que vous recherchez. Si, par exemple, un fonds n'investit que dans 20 actions différentes (holdings), il existe un risque accru de volatilité élevée (variation rapide des prix à la hausse ou à la baisse).

Vous pourriez connaître des gains élevés ainsi que des baisses importantes de valeur sur de courtes périodes. Pour une bonne diversification et un risque relatif moindre, vérifiez que le fonds possède au moins 50 positions avant d'investir.

Un petit conseil sur les fonds indiciels

Les points précédents concernent principalement la sélection de fonds communs de placement activement gérés, ce qui signifie que les gestionnaires essaient de surperformer les rendements moyens boursiers, mesurés par un indice tel que le S & P 500. Cependant, sur de longues périodes, notamment 10 ans ou plus, la majorité des fonds gérés activement ne surperforment pas systématiquement les indices boursiers, ce qui explique pourquoi de nombreux investisseurs préfèrent utiliser les fonds indiciels.