Différences entre APR et APY en taux d'intérêt

L'APR (taux annuel effectif global) et l'APY (rendement annuel en pourcentage) sont couramment utilisés pour refléter le taux d'intérêt payé sur un prêt ou une épargne, un marché monétaire ou un certificat de dépôt.

Il n'est pas clair d'après leurs noms comment les deux termes - et les taux d'intérêt qu'ils décrivent - diffèrent. Cependant, comprendre la différence entre APR et APY vous aidera à comprendre exactement à quel point votre argent fonctionne pour vous.

APR vs. APY: Tout est dans la composition

APR reflète le taux d'intérêt annuel payé sur un investissement. Il ne tient pas compte de la façon dont l'intérêt est appliqué.

Pendant ce temps, APY prend en compte la fréquence à laquelle l'intérêt est appliqué à la balance, qui peut varier de tous les jours à tous les ans.

Par exemple, disons que vous déposez 10 000 $ dans un compte dont le TAP est de 5%. Si l'intérêt n'est appliqué qu'une fois par année, vous gagnerez 500 $ d'intérêts après un an.

D'un autre côté, disons que l'intérêt est appliqué au solde mensuel. Cela signifie que le TAP de 5% serait décomposé en 12 paiements d'intérêts plus petits pour chaque mois.

Dans ce cas, cela représenterait environ 42% par mois en intérêts. En utilisant cette méthode, votre dépôt de 10 000 $ gagnerait 42 $ d'intérêt après le premier mois. Cela signifie qu'au cours du deuxième mois, 42% seraient appliqués au nouveau solde de 10 042 $ et ainsi de suite.

Par conséquent, dans cet exemple, même si le TAP est de 5%, si l'intérêt est composé une fois par mois, vous verrez en fait près de 512 $ d'intérêts gagnés après un an. Cela signifie que l'APY se situe autour de 5, 12%, qui est le montant réel d'intérêt que vous gagnerez si vous détenez l'investissement pendant un an.

Bien sûr, si vous envisagez un investissement où l'intérêt n'est appliqué au solde qu'une fois par an, votre APR sera le même que votre APY. Cependant, ce n'est pas un scénario courant, et il est peu probable que vous le rencontriez à votre banque.

Les banques font surtout de la publicité APY

Lorsque les banques recherchent des clients pour des investissements portant intérêt, tels que des certificats de dépôt ou des comptes du marché monétaire, il est dans leur intérêt d'annoncer leur meilleur rendement annuel.

La raison en est évidente: le rendement annuel en pourcentage est plus élevé, ce qui donne l'impression d'un meilleur investissement pour le consommateur.

Comparez toujours les mêmes types de taux

Lorsque vous magasinez pour un nouveau compte d'épargne, un CD ou un compte sur le marché monétaire, assurez-vous de comparer les pommes aux pommes. Cela signifie que lorsque vous considérez les taux d'intérêt, vous comparez APY à APY.

Si vous comparez un compte faisant la publicité de son APR avec celui d'un autre APY, les chiffres pourraient ne pas refléter le meilleur compte.En comparant l'APY des deux, vous avez une image claire qui montre quel compte donnera plus d'intérêt.