Comprendre les exemptions

La plupart des gens comprennent que le dépôt d'un dossier de faillite ne les laissera pas sans ressources. Cependant, ils ne peuvent pas comprendre pourquoi c'est ou comment ils peuvent garder certains biens et non d'autres biens. Tout se résume à ce que nous appelons «exemptions» ou «propriété exempte». C'est la propriété que la loi vous permet spécifiquement de garder après un cas de faillite.

Principe dérogatoire de la faillite: le nouveau départ

Un principe primordial en matière de faillite est celui du «nouveau départ». "L'idée est que tous ceux qui déposent un dossier de faillite méritent d'en sortir prêts à dire adieu aux temps difficiles, à repartir à zéro et à continuer à vivre.

Vous ne pouvez pas faire cela si vous n'avez pas assez de bases pour continuer cette vie. La seule façon de procéder est que le déposant - une personne que nous appelons un «débiteur» - dispose de suffisamment de biens pour subvenir à ses besoins et à ceux des membres de sa famille à sa charge.

Lorsqu'un particulier ou un couple marié dépose un dossier de faillite, ils ne sont pas tenus de remettre tout ce qu'ils possèdent au tribunal et aux créanciers. Ils sont autorisés à garder une certaine quantité de biens à la portée de ces créanciers. Les biens qu'un débiteur garde sont connus comme des biens exonérés. Les biens exemptés incluront un certain montant de capitaux propres, comme la maison familiale, des biens personnels comme des meubles, des vêtements, des articles de cuisine, un ou plusieurs véhicules, des outils utilisés dans un métier ou une profession, un certain montant de salaire actuel, pension alimentaire, et d'autres avantages de soutien, et d'autres articles.

Seuls les individus peuvent avoir des biens exonérés. Les actifs d'une société qui dépose une faillite en vertu du chapitre 7 seront liquidés en totalité.

Les actifs d'une société qui dépose une réorganisation en vertu du chapitre 11 ne seront généralement pas liquidés à moins que la société ne choisisse de le faire pour financer un plan de réorganisation. Sinon, le débiteur du chapitre 11 utilisera les revenus futurs.

Quels biens sont protégés ou exemptés dans une affaire de faillite?

C'est une question étonnamment vaste, et cela dépend de l'état dans lequel vous vivez, même si la faillite est régie par la loi fédérale.

Cela peut aussi dépendre de combien de temps vous avez vécu dans cet état. Chaque état a un régime différent et permet à leurs résidents d'exempter différents types de biens en quantités variables. Par exemple, dans certains États comme le Texas, dans certaines circonstances, vous pouvez exempter tous les capitaux propres de votre maison, même si c'est un manoir d'un million de dollars. Mais dans d'autres États, comme le Kentucky, vous pouvez seulement exonérer 5 000 $ de la valeur nette de la maison.

Exemptions par État

Chaque État a son propre régime d'exemption. Beaucoup de gens connaissent les exemptions de biens immobiliers offerts aux propriétaires, aux personnes âgées, aux agriculteurs et à d'autres personnes qui permettent à un résident de réduire ses factures d'impôt foncier.Les États ont également des exemptions utilisées pour déterminer les biens qu'un résident peut mettre à l'abri des créanciers qui chercheraient ces actifs pour vendre et satisfaire des jugements et autres dettes.

Lorsque le Code de la faillite a été promulgué en 1978, le Congrès a décidé de permettre à chaque État de choisir si ses résidents devraient utiliser le régime d'exemption, ou si les résidents seraient autorisés à choisir entre le régime d'exemption de l'État et le Code de la faillite lui-même. Actuellement, seuls les états suivants permettent aux résidents de choisir entre les exemptions fédérales ou étatiques.

Tous les autres états n'autorisent que les exemptions d'état:

• Alaska
• Arkansas
• Connecticut
• District de Columbia
• Hawaii
• Massachusetts
• Michigan
• Minnesota
• Nouveau Hampshire
• New Jersey
• Nouveau Mexique
• Pennsylvanie
• Rhode Island
• Texas
• Vermont
• Washington
• Wisconsin

Pour en savoir plus sur le régime d'exemption d'un état, visitez cette excellente ressource: les exemptions de faillite par État.

Pour en savoir plus sur le régime d'exemption fédéral, lisez Federal Faillite Exemptions.

Règle de 730/180 jours pour l'application des exemptions de l'État

Pour utiliser les exemptions d'un État, vous devez avoir résidé (domicilié) dans cet État pendant 730 jours (2 ans) avant le dépôt de la faillite. Si vous n'avez pas vécu dans l'état actuel pendant au moins 730 jours, vous devez utiliser les exemptions de l'état où vous étiez le plus longtemps domicilié pendant les 180 jours précédant cette période de 730/2 ans avant le dépôt.

Pour en savoir plus sur le fonctionnement de cette règle, reportez-vous à la section Décider des exemptions à appliquer de l'État.

Pour en savoir plus sur le fonctionnement des exonérations de faillite, voir

Exemptions de faillite affectant le chapitre 13 et le chapitre 11

Exonérations fédérales de faillite

Exemptions fédérales hors faillite

Choix entre les exemptions fédérales et les faillites <

Mis à jour par Carron Nicks, novembre 2016